年報(bào)歷來(lái)是充斥著各種術(shù)語(yǔ)與數(shù)字，如果不了解專(zhuān)業(yè)的知識(shí)，解讀年報(bào)是苦澀、難懂的。本文將重點(diǎn)關(guān)注視頻監(jiān)控領(lǐng)域上市企業(yè)2016年年報(bào)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入相關(guān)情況，以期總結(jié)出安防行業(yè)2016年發(fā)展?fàn)顩r。

　　主營(yíng)業(yè)務(wù)收入是指企業(yè)持續(xù)的、主要的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所取得的收入。主營(yíng)業(yè)務(wù)收入在企業(yè)收入中所占的比重較大，它對(duì)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益有著舉足輕重的影響，是企業(yè)補(bǔ)償生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)耗費(fèi)的資金來(lái)源，市企業(yè)取得利潤(rùn)的重要保障，是企業(yè)現(xiàn)金流入量的重要組成部分。另外主營(yíng)業(yè)務(wù)收入還包含主營(yíng)地區(qū)收入、主營(yíng)產(chǎn)品收入情況。在如今各種“十大”排名的獎(jiǎng)項(xiàng)滿(mǎn)天飛，上市企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入更能真實(shí)反映出行業(yè)內(nèi)各個(gè)重點(diǎn)企業(yè)的排名情況。

　　一、依據(jù)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入排行 視頻監(jiān)控領(lǐng)域形成三大集團(tuán)

　　在以視頻監(jiān)控制造為主營(yíng)業(yè)務(wù)的上市企業(yè)2016年年報(bào)中，表現(xiàn)最為靚麗的依然是視頻監(jiān)控兩大巨頭，在全球經(jīng)濟(jì)動(dòng)蕩、國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)低迷下行的情況下，?？低?/a>實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入輕松突破300億大關(guān)，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)總收入319.24億元，比上年同期增長(zhǎng)26.32%;。大華股份2016年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入133.29億元，同比增長(zhǎng)32.26%;從年報(bào)數(shù)據(jù)來(lái)看?？低?、大華股份已經(jīng)占據(jù)視頻監(jiān)控領(lǐng)域的半壁江山，并組成安防視頻監(jiān)控領(lǐng)域發(fā)展的第一集團(tuán)。

　　另外幾家上市的視頻監(jiān)控生產(chǎn)企業(yè)營(yíng)業(yè)收入都在10億以上，屬于視頻監(jiān)控領(lǐng)域第二集團(tuán)，其中東方網(wǎng)力實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入14.81億元，較上年同期增長(zhǎng)45.68%;首年展示其年報(bào)的蘇州科達(dá)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)總收入14.49億元，比上年同期增長(zhǎng)18.55%，其中視頻會(huì)議營(yíng)業(yè)收入為7.37億元，視頻監(jiān)控方面營(yíng)業(yè)收入為6.85億元;在利潤(rùn)方面表現(xiàn)大跌眼鏡的英飛拓公司2016年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入19.7億元，同比增長(zhǎng)9.13%。另外不在上市企業(yè)之列，仍在積極謀求上市的宇視科技2016年實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售收入20.6億元。

　　視頻監(jiān)控領(lǐng)域第三集團(tuán)主要為專(zhuān)業(yè)細(xì)分領(lǐng)域的企業(yè)。專(zhuān)注紅外成像產(chǎn)品的高德紅外2016年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入8.1億元，較上年同期增長(zhǎng)28.15%;漢邦高科2016年實(shí)現(xiàn)了營(yíng)業(yè)總收入5.53億元，較上年同期增長(zhǎng)了15.49%;金融安防領(lǐng)域重要企業(yè)浩云科技2016年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)總收入為5.45億元，較上年同期增長(zhǎng)17.02%;2016年年底實(shí)現(xiàn)上市的深圳同為數(shù)碼2016年實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售收入5.27億元，同比增長(zhǎng)6.7%;專(zhuān)注視頻通信領(lǐng)域中威電子2016公司實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入2.95億元，比上年增長(zhǎng)16.92%。

　　從主要視頻監(jiān)控上市企業(yè)營(yíng)業(yè)收入同比增長(zhǎng)情況來(lái)看，除去英飛拓同比增長(zhǎng)低于10%外，其他企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入同比增長(zhǎng)都保持在15%以上，行業(yè)發(fā)展進(jìn)入成熟期，呈現(xiàn)穩(wěn)定的態(tài)勢(shì)。

　　除了視頻監(jiān)控領(lǐng)域外，以出入口控制為主營(yíng)業(yè)務(wù)的捷順科技2016年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入7.84億元，較上年同期上漲20.40%;安居寶2016年實(shí)現(xiàn)總銷(xiāo)售收入7.98億元，較上年同期上漲2.00%。

　　二、分地區(qū)業(yè)務(wù)收入情況 海外市場(chǎng)成亮點(diǎn)

　　在反恐需求的帶動(dòng)下，全球安防市場(chǎng)保持了穩(wěn)定增長(zhǎng)的格局。在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈，越來(lái)越多的中國(guó)安防企業(yè)將海外市場(chǎng)視為未來(lái)發(fā)展戰(zhàn)略之一，此同時(shí)，隨著國(guó)家“一帶一路”的推進(jìn)，安防企業(yè)積極參與到分享“一帶一路”釋放的國(guó)際商貿(mào)紅利中。2016年安防上市公司海外業(yè)務(wù)增長(zhǎng)強(qiáng)勁，顯示出行業(yè)龍頭企業(yè)在開(kāi)拓海外市場(chǎng)卓有成效，同時(shí)，公司對(duì)海外市場(chǎng)的投資在逐漸加大，海外市場(chǎng)業(yè)務(wù)占據(jù)公司總體業(yè)務(wù)量的比例明顯上升。

　　在安防上市企業(yè)年報(bào)關(guān)于主營(yíng)業(yè)務(wù)收入中，重點(diǎn)區(qū)域營(yíng)業(yè)收入是其重要組成部分。由于國(guó)內(nèi)視頻監(jiān)控領(lǐng)域安防上市國(guó)內(nèi)各地區(qū)營(yíng)收情況數(shù)據(jù)欠缺，在此僅統(tǒng)計(jì)?？低?、大華股份境內(nèi)、境外營(yíng)收情況，海康威視2016年境內(nèi)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入為225.64億元，占營(yíng)業(yè)收入比例為70.68%比去年同期增長(zhǎng)21.21%，境外營(yíng)業(yè)收入為93.61億元，占總營(yíng)業(yè)收入比例為29.32%，比去年同期增長(zhǎng)40.62%。在海外市場(chǎng)，海康威視收購(gòu)英國(guó)報(bào)警公司SHL及其旗下Pyronix品牌，補(bǔ)充報(bào)警業(yè)務(wù)產(chǎn)品線(xiàn)，獲取更多銷(xiāo)售渠道。在哈薩克斯坦、哥倫比亞、土耳其新設(shè)3家子公司，在泰國(guó)、印尼、迪拜新設(shè)3家辦事處，海外分支機(jī)構(gòu)增加至28家，繼續(xù)實(shí)施銷(xiāo)售本土化和技術(shù)支持與服務(wù)本土化策略，從SMB市場(chǎng)向項(xiàng)目市場(chǎng)深入。

　　大華股份2016年強(qiáng)調(diào)在海外當(dāng)?shù)亻_(kāi)展自有品牌建設(shè)。國(guó)外收入增速大于國(guó)內(nèi)收入，海外收入達(dá)到50.56億元，占比37.93%，相比2014、2015年的30.51%、35.98%，有了明顯提升，海外收入占比超過(guò)了海康威視的29.32%。英飛拓雖然受商譽(yù)減值的影響，凈利潤(rùn)大幅降低，但海外業(yè)務(wù)保持不錯(cuò)的增長(zhǎng)，營(yíng)業(yè)收入達(dá)到14.86億元，依然占公司總營(yíng)業(yè)收入75%以上，同比增長(zhǎng)6.45%。

　　在“一帶一路”政策影響下，越來(lái)越多的視頻監(jiān)控企業(yè)開(kāi)始拓展海外市場(chǎng)，東方網(wǎng)力以國(guó)家“一帶一路”戰(zhàn)略為發(fā)展契機(jī)，投資參股馬來(lái)西亞專(zhuān)業(yè)安防公司Cabnet，延伸在東南亞區(qū)域的業(yè)務(wù)布局，在軌道交通市場(chǎng)，成功開(kāi)拓了印度和伊朗市場(chǎng)。

　　三、分產(chǎn)品營(yíng)收情況 前端產(chǎn)品增長(zhǎng)迅速

　　隨著網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的普及，安防IT化已經(jīng)成為現(xiàn)實(shí)，安防系統(tǒng)的許多環(huán)節(jié)，特別是網(wǎng)絡(luò)環(huán)境，轉(zhuǎn)變?yōu)榻柚ㄓ卯a(chǎn)品進(jìn)行構(gòu)建，包括存貯、顯示等設(shè)備也將通用化。這其中基于IP網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的安防前端設(shè)備將呈現(xiàn)更快速的發(fā)展，安防的專(zhuān)用產(chǎn)品越來(lái)越少了。而云存儲(chǔ)、云計(jì)算的出現(xiàn)使后端設(shè)備云化也正在行業(yè)內(nèi)逐步顯現(xiàn)，尤其是在民用安防、智能家居領(lǐng)域。

　　前端產(chǎn)品是視頻監(jiān)控系統(tǒng)重要的組成部分，是視頻源的提供者，前端成像的質(zhì)量關(guān)系到整個(gè)系統(tǒng)的應(yīng)用，特別是智能應(yīng)用，因此良好的成像是整個(gè)視頻監(jiān)控系統(tǒng)能力的基礎(chǔ)，更低照度，更強(qiáng)寬動(dòng)態(tài)也一直都是前端行業(yè)追求的目標(biāo)。

　　另外隨著安防產(chǎn)品的應(yīng)用領(lǐng)域不斷擴(kuò)大，前端產(chǎn)品對(duì)行業(yè)細(xì)分應(yīng)用表現(xiàn)更為活躍，安防行業(yè)各個(gè)企業(yè)推出了適應(yīng)不同領(lǐng)域和場(chǎng)景的前端產(chǎn)品，并且這種趨勢(shì)隨著行業(yè)細(xì)分領(lǐng)域的進(jìn)一步深化，將逐漸加深。

　　從?？低?012-2016年分產(chǎn)品營(yíng)收情況來(lái)看，2012年前后端產(chǎn)品營(yíng)收情況基本持平，從2014年開(kāi)始，隨著網(wǎng)絡(luò)化、高清化的逐漸普及前端產(chǎn)品呈現(xiàn)爆炸式增長(zhǎng)，2014年前端設(shè)備營(yíng)收達(dá)到后端的兩倍，2015-2016年更是拉大到三倍的差距。?？低暻岸?感知)產(chǎn)品在公司產(chǎn)品體系中品類(lèi)豐富，主要由適用于各種場(chǎng)景的全系列、全形態(tài)的光學(xué)攝像機(jī)，全系列門(mén)禁、一卡通、可視對(duì)講及防盜報(bào)警產(chǎn)品，多系列熱成像攝像機(jī)及傳感器產(chǎn)品，以及多系列工業(yè)相機(jī)產(chǎn)品組成。除實(shí)現(xiàn)可見(jiàn)光、熱成像等視頻采集外，公司現(xiàn)已具有對(duì)音頻、開(kāi)關(guān)量、RFID、溫濕度、PM2.5、地理坐標(biāo)、攝像機(jī)方位角等非視頻信息的多維采集產(chǎn)品布局。2016年，公司通過(guò)對(duì)攝像機(jī)圖像處理技術(shù)及圖像傳感器架構(gòu)的創(chuàng)新性設(shè)計(jì)，推出了超級(jí)透霧、星光+1及黑光2系列攝像機(jī)，以適應(yīng)全天候場(chǎng)景下的清晰成像需求。針對(duì)不同行業(yè)的立體感知需求，公司創(chuàng)新推出了全景鷹眼3相機(jī)系列、專(zhuān)業(yè)級(jí)無(wú)人機(jī)系列、車(chē)載與手持采集、車(chē)輛出入口采集系統(tǒng)、人員通道采集系統(tǒng)、電子警察采集系統(tǒng)、交通卡口采集系統(tǒng)及停車(chē)誘導(dǎo)采集系統(tǒng)等產(chǎn)品。

　　海康威視2016年分產(chǎn)品營(yíng)收情況

　　從大華股份各產(chǎn)品營(yíng)收情況來(lái)看，前端產(chǎn)品及后端產(chǎn)品都呈現(xiàn)較快發(fā)展，前端產(chǎn)品發(fā)展更快。2012-2014年，前端產(chǎn)品與后端產(chǎn)品營(yíng)收基本平衡，2015-2016年前端產(chǎn)品營(yíng)收增長(zhǎng)更快于后端產(chǎn)品。大華股份2016年前端全面實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品智能化升級(jí)、完善多維感知融合體系。公司前端產(chǎn)品體系中品種豐富，主要有適用于各種場(chǎng)景的全系列、全形態(tài)的攝像機(jī)，高分辨率方面實(shí)現(xiàn)4K分辨率的攝像機(jī)以及1600萬(wàn)像素拼接一體化槍球聯(lián)動(dòng)攝像機(jī)，實(shí)現(xiàn)F1.2光圈等超星光產(chǎn)品、48X超大倍率2K、4K球機(jī)，可以通過(guò)無(wú)線(xiàn)協(xié)議接入RFID、溫濕度、PM2.5、地理坐標(biāo)等多維感知信息。

　　大華股份2016年分產(chǎn)品營(yíng)收情況

　　蘇州科達(dá)2016年度實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)總收入14.4億元，其中前端產(chǎn)品營(yíng)業(yè)收入9.18億元，平臺(tái)及后端產(chǎn)品營(yíng)業(yè)收入為5.04億元。中威電子作為以傳輸產(chǎn)品設(shè)備為主的企業(yè)，在向綜合整體解決提供商轉(zhuǎn)型期間，在2016年前端設(shè)備實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入1.02億元，比2015年同期增長(zhǎng)91.36%。

　　可以肯定的是隨著國(guó)內(nèi)新型城鎮(zhèn)化的進(jìn)程，智慧城市和智能交通等重點(diǎn)行業(yè)市場(chǎng)穩(wěn)步發(fā)展，一方面前端監(jiān)控?cái)z像機(jī)的部署密度將進(jìn)一步增加，另一方面原已部署的大規(guī)模標(biāo)清設(shè)備的替換也將為監(jiān)控行業(yè)帶來(lái)新的增量，同時(shí)智能化前端設(shè)備的逐步建設(shè)也帶來(lái)單體價(jià)值的提升，因此整個(gè)視頻監(jiān)控行業(yè)的前端市場(chǎng)規(guī)模仍在穩(wěn)步提升。